Анализ ликвидности организации

Одним из основных критериев, характеризующих финансовую систему предприятия, является ликвидность.

Ликвидность - это способность того или иного вида актива превращаться в денежную форму в процессе реализации. Степень ликвидности о многом определяет возможность предприятия своевременно и в полном размере расплатиться по своим обязательствам за счет оборотных активов, срок превращения в деньги которых соответствует сроку погашения обязательств (платёжеспособность). Ликвидность тесно связана с понятием оборачиваемости текущих активов - чем меньше срок оборачиваемости актива, тем выше его ликвидность.

Степень ликвидности признается высокой, при соблюдении следующих соотношений:

1. Мгновеннореализуемые активы ³ Наиболее срочные обязательства

руб. ³ 3845 руб. (выполняется)

. Среднереализуемые активы ³ Краткосрочные обязательства

руб. < 103396 руб. (не выполняется на 5 %)

. Медленнореализуемые активы ³ Долгосрочные обязательства

руб. ³ 217 руб. (выполняется)

. Труднореализуемые активы < Постоянные пассивы

руб. < 207942 руб. (выполняется)

Степень ликвидности активов не может быть признана высокой, т.к. одно из условий не выполняется.

Степень ликвидности признается нормальной (допустимой) при следующих соотношениях:

1. Мгновеннореализуемые активы + Среднереализуемые активы ³ Наиболее срочные обязательства + Краткосрочные обязательства

+ 98178 ³ 3845 + 103396 (выполняется)

2. Медленнореализуемые активы ³ Долгосрочные обязательства

руб. ³ 217 руб. (выполняется)

. Труднореализуемые активы < Постоянные пассивы

руб. < 207942 руб. (выполняется)

Выполняются все три условия, поэтому ликвидностьактивов предприятия на отчетный период признается нормальной

(допустимой).

Далее, в процессе анализа рассчитываются следующие относительные показатели ликвидности:

1. Коэффициент абсолютной ликвидности = Мгновеннореализуемые активы/Краткосрочные обязательства (ф.1, стр. 690)

Коэффициент абсолютной ликвидности = 21683 / 103396 = 0,21

. Коэффициент критической (срочной) ликвидности = (Мгновеннореализуемые активы + Среднереализуемые активы)/Краткосрочные обязательства (ф.1, стр. 690)

Коэффициент срочной ликвидности = (21683 + 98178) / 103396 = 1,16

. Коэффициент текущей ликвидности = (Мгновеннореализуемые активы + Среднереализуемые активы + Медленнореализуемые акти-вы)/Краткосрочные обязательства (ф.1, стр. 690)

Коэффициент текущей ликвидности = (21683 + 98178 + 32067)/103396 = 1,47

При уточненном варианте расчета коэффициентов ликвидности из расчетов исключаются следующие статьи баланса:

- из дебиторской задолженности - задолженность участников по взносам в уставный капитал;

- из состава краткосрочных обязательств - доходы будущих периодов и резервы предстоящих платежей.

Организация не обладает достаточной ликвидностью, т.к. значения коэффициента текущей ликвидности не удовлетворяет требованиям табл. 7.

Табл. 7 Критерии ликвидности

Анализ ликвидности организации представлен в табл.8:

Табл. 8 Анализ ликвидности организации