Направления оптимизации денежных потоков

- разработаны рекомендации по улучшению механизма управления денежными потоками предприятия.

ОАО «БСХТ» относится ко II классу финансовой устойчивости, что характеризует его как предприятие с нормальной финансовой устойчивостью. В этой ситуации предприятие использует для покрытия запасов помимо собственных оборотных средств также и долгосрочные привлеченные средства. Такой тип финансирования запасов является наиболее желательным с точки зрения финансового менеджмента.

Поступление денежных средств, в основном, было от текущей деятельности (82%), а именно благодаря средствам, полученным от покупателей (81%). Также благоприятно сказалось поступление от займов и кредитов, предоставленным другим организациям (18%). Следует отметить, что организация практически не занимается инвестиционной деятельностью.

Что касается расходования денежных средств, то 80% средств было направлено на текущую деятельность: на оплату приобретенных товаров (51%), на оплату труда (18%). Также были осуществлены расходы и на финансовую деятельность: на погашение займов и кредитов (18%).

При проведении анализа достаточности объема денежных средств можно отметить, что в отчетном периоде приток денежных средств превысил их отток, за счет этого и денежные средства к концу отчетного периода.

Управление денежными потоками является важным фактором ускорения оборота капитала предприятия. Это происходит, во-первых, за счет сокращения продолжительности операционного цикла. Во-вторых, за счет более экономного использования собственных и, как следствие, уменьшения потребности в заемных средствах. Поэтому эффективность работы предприятия в значительной степени зависит от организации системы управления денежными потоками.

Кроме того, система управления денежными потоками необходима для выполнения как стратегических, так и краткосрочных планов предприятия, сохранения платежеспособности и финансовой устойчивости, более рационального использования его активов и источников финансирования, а также минимизации затрат на финансирование хозяйственной деятельности.

Таким образом, можно дать следующие рекомендации по улучшению показателей движения денежных средств:

- исследуемому предприятию следует привлекать внешние источники финансирования;

для повышения объемов реализации возможно предоставление скидок покупателям на различных условиях;

предпринять меры по оптимизации и минимизации налогов, допустимые законодательством.